基金的升幅与什么有关?
首先,股票型基金和偏股混合型基金的收益与标的指数的收益基本一致,因为两者的仓位要求基本相同(80%持仓限制)且一般选取对应的标的指数作为基准。不过,如果基金经理有合理的仓位调整策略、选股能力和对冲能力,那么超额收益率就会出现。 基金业绩表现的好坏取决于所选用指标的时间跨度长度,一般情况下,选择连续5年或者以上的区间评价较为适宜。
其次,影响基金收益率的主要因素包括: 最后需要说明的是,以上分析的均值只是一种假设,即假设各次试验的结果互不关联,然而现实情况往往并非如此。例如在某个时点买入并持有至今的基金投资者往往会受到当时市场氛围的影响,而在其他时间卖出或买入的基民则可能受不同因素的影响。在这种情形下,上述均值将难以实现,并且基金收益率会与其他因素呈现相关性。